Los 3 Mejores ETF de Recompras de Acciones
Inviertiendo en Empresas Caníbales de Forma Indexada
Las recompras de acciones son una estrategia comúnmente utilizada por las empresas para reducir el número de acciones en circulación, lo que puede aumentar el valor por acción para los inversores actuales.
En este post, te dejo los tres de los mejores ETF que se enfocan en empresas que han recomprado una parte significativa de sus acciones.
Pero antes, si no sabes qué es una recompra de acciones, te dejo el siguiente post que realicé hace unos meses con su explicación:
Veamos los detalles de cada ETF
1. Amundi S&P 500 Buyback UCITS ETF - USD (ISIN: LU1681048556) - Acumulación
Este ETF replica el rendimiento del índice S&P 500 Buyback, que incluye a las 100 empresas del S&P 500 con el mayor ratio de recompra de acciones en los últimos 12 meses.
Activos gestionados: 108,25 millones de USD.
Comisiones: 0,15% de comisión de gestión anua.
Principales compañías: Entre las principales empresas de este ETF se encuentran DR Horton Inc, Lennar Corp, Lockheed Martin, Paypal Holdings y RTX Corp, todas ellas con un alto historial de recompra.
Rendimiento pasado: En el último año, la rentabilidad fue del 22,94%, con una diferencia mínima respecto al índice, mostrando un tracking error del 0,01%. Su ratio de Sharpe a 3 años fue de 0,14, lo que refleja una relación modesta entre el riesgo asumido y la rentabilidad obteni.
2. Amundi S&P 500 Buyback UCITS ETF - EUR (ISIN: LU1681048127) - Acumulación
Igual que su contraparte en dólares, este ETF busca replicar el índice S&P 500 Buyback, con exposición a las mismas 100 compañías, pero utilizando el euro como moneda base.
Activos gestionados: 97,79 millones de EUR.
Comisiones: Igual que el ETF en USD, cuenta con una comisión de gestión anual del 0,15%.
Principales compañías: Las mismas que el ETF en dólares, como DR Horton Inc, Lennar Corp, y Paypal Holdings, lo que asegura una correlación casi perfecta con el índice de referencia.
Rendimiento pasado: La rentabilidad fue del 20,54% en el último año, con un tracking error también del 0,01%. A pesar de que su rendimiento es ligeramente inferior al ETF en USD, sigue siendo una opción sólida para inversores en euros. Además el Ratio de Sharpe a 3 años es de 0,44.
3. Invesco Global Buyback Achievers UCITS ETF (ISIN: IE00BLSNMW37) - Distribución
Objetivo: Este ETF busca replicar el índice NASDAQ Global Buyback Achievers, que incluye tanto compañías estadounidenses como internacionales que han reducido en al menos un 5% sus acciones en circulación en los últimos 12 meses.
Activos gestionados: 53,84 millones de USD.
Comisiones: Tiene una comisión anual más alta del 0,39%.
Principales compañías: Algunas de las principales posiciones incluyen a Alibaba, Johnson & Johnson, Shell, Comcast, Lockheed Martin y BP.
Rendimiento pasado: En el último año, este ETF ha tenido una rentabilidad del 21,20%, con un ratio de Sharpe más favorable comparado con los otros ETF, lo que indica que ofrece una buena compensación por el riesgo asumido.
Además, su exposición global diversifica su cartera, con un 64,9% de las empresas ubicadas en los Estados Unidos y el resto distribuidas entre Europa, China y Japón.
Si realizamos una tabla comparativa con los datos más relevantes, obtenemos lo siguiente:
Conclusión
Cada uno de estos ETF tiene sus ventajas según el perfil de inversión. Los ETF de Amundi ofrecen una exposición directa a las empresas del S&P 500, mientras que Invesco proporciona una mayor diversificación geográfica con una comisión más alta.
La elección depende de si preferimos una exposición concentrada en Estados Unidos o una cartera más diversificada a nivel global.
ATENCIÓN: consulta siempre con un profesional cuando vayas a invertir dinero. Estos documentos son para un fin educativo. No se brinda asesoramiento financiero oficial. Cualquier tipo de información u opinión emitida en este documento no se constituye recomendación alguna de inversión. Cualquier inversión realizada será bajo su responsabilidad. Esta newsletter es un portal de información y formación.